Các yếu tố quan trọng trong phân tích kỹ thuật
Trong các trường phái phân tích của thị trường forex thì một trong những cách hiệu quả nhất giúp dự đoán biến động giá là áp dụng phân tích kỹ thuật. Sử dụng phân tích kỹ thuật cho phép các nhà giao dịch quan sát biến động giá và dự đoán xu hướng của thị trường một cách tương đối chính xác.
Xu hướng của thị trường là gì? Cách xác định nó?
Thông thường, tâm lý của những người tham gia thị trường quyết định đường giá. Giá trên Forex không di chuyển theo một hướng, chúng sẽ có lúc lên hoặc sụt giảm. Nếu hướng di chuyển của giá không thay đổi qua một khoảng thời gian thì một xu hướng được thiết lập.
Xu hướng thị trường hay thường hiểu là market trend, là xu thế của một thị trường tài chính di chuyển theo một hướng cụ thể trong thời gian. Các xu hướng thị trường được chia làm 3 dạng, một là chung với những khung thời gian dài hạn và chính giành cho các khung thời gian trung hạn, còn lại dành cho các khung thời gian ngắn hạn. Như vậy tương đối rõ ràng về mặt thời gian, đó là xu hướng của thị trường có 3 dạng chính là dài hạn thì trung hạn và ngắn hạn. Một xu hướng là một chuyển động giá định hướng được theo dõi tại một giai đoạn cụ thể. Giá di chuyển từ mức cao đến mức thấp.
Có ba loại hướng xu hướng của thị trường:
+ Xu hướng tăng cho rằng sẽ tăng giá đến một giai đoạn nhất định, khi thị trường lúc đó xu hướng điều chỉnh có liên kết với tăng niềm tin của nhà đầu tư, do đó bổ sung thêm vào nhiều dự đoán tăng giá trong dài hạn. Một xu hướng giảm trong thị trường tài chính sẽ bắt đầu trước khi nền kinh tế thế giới có dấu hiệu ổn định về tăng trưởng.
+ Xu hướng giảm cho rằng giá giảm. Mỗi mức thấp và cao kế tiếp nằm dưới mức trước giảm giá. Trong thị trường phái sinh có liên kết với tăng niềm tin của nhà đầu tư, và việc giảm đầu tư cho việc dự đoán tăng giá trong tương lai. Một xu hướng gấu trong thị trường tài chính sẽ bắt đầu trước khi nền kinh tế đang có những chuyển biến không rõ ràng, vì vậy dễ tạo ra khủng hoảng kinh tế.
+ Khi thị trường không có một xu hướng rõ rệt hơn, hiện tượng đó đặc trưng cho một xu hướng đi ngang. Hàng loạt ở mức cao hay thấp nằm trên cùng một cấp độ. Thông thường những trader sẽ xem xét kỹ giai đoạn thị trường đi ngang hiện tại, ngay sau đấy sẽ là một sự biến động vô cùng nhanh của thị trường có thể trở thành xu hướng.
Và những trader chuyên nghiệp sẽ xác định trước xu hướng thị trường bằng cách áp dụng phân tích kỹ thuật cho một khung thời gian qua đó có thể hình thành nên xu hướng thị trường hoặc là xu thế của giá không dự đoán được trong thị trường khi giá cả sẽ chạm vào ngưỡng vùng hỗ trợ và kháng cự, biến động theo thời gian. Các vùng giá như vậy được cho là khá hữu ích đối với trading.
Hỗ trợ và kháng cự
Mức kháng cự và hỗ trợ là những đường được vẽ bởi các điểm ở trên đồ thị giá. Trong phân tích kỹ thuật, những mức kháng cự và hỗ trợ cho biết cung và cầu của thị trường. Giá sẽ chậm hơn, thông qua những mức hỗ trợ và kháng cự này, và thỉnh thoảng nó có thể tăng lên và có thể đi theo hướng ngược lại.
Nếu giá vượt khỏi mức hỗ trợ và kháng cự trên, thông thường giá sẽ breakout và dao động cực mạnh với biên biến động lớn trong thời gian ngắn. Các mức giá tích cực hơn sẽ xuất hiện vào một số giai đoạn quan trọng của dòng vốn mua hoặc bán trên thị trường.
Ngoài thực tế cho biết các ngưỡng có thể biến đổi vai trò hỗ trợ và kháng cự cho nhau và chúng được sử dụng trong đánh giá biên độ của thị trường tại những điểm trái chiều như tăng trở lại hay biến mất. Nên chúng ta không nên xem xét những mức hỗ trợ và kháng cự này, bởi vì các vùng giá này thường chuyển đổi qua lại với nhau khá dễ dàng, và cần xem nó như một vùng giá.
Đường được vẽ qua những đỉnh được coi là đường kháng cự và nó ở trên giá thị trường hiện tại. Tại thời điểm này, người bán tham gia vào thị trường để đưa giá xuống. Đường được vẽ qua những điểm thấp nhất được coi là đường hỗ trợ và nó nằm dưới giá thị trường hiện nay. Ở cấp độ này, người mua tham gia vào thị trường, để đẩy giá lên cao.
Bạn cũng nên sử dụng một số mức hỗ trợ để tham gia thị trường khi có nhiều vị thế mới. Khi giá rơi về mức này, giá chắc chắn sẽ tăng trở lại. Stop loss cần để đặt dưới mức hỗ trợ. Các mức kháng cự được thực hiện giống hệt như trên và stop loss cài phía trên đường kháng cự. Việc tìm ra và đánh giá được từng mức hỗ trợ và kháng cự đó là việc làm có ý nghĩa vô cùng lớn, nó là nhân tố quyết định sinh tồn của mỗi trader, tuy nhiên nó phải tốn rất nhiều thời gian để học hỏi rồi thực hiện chúng đến khi thành thục.
Các mô hình giá
Các bạn cũng sẽ thấy những mẫu mô hình khác nhau trên biểu đồ mà các bạn đang nhìn, nhưng có hai mẫu biểu đồ phổ biến nhất chính là mô hình đảo chiều và mô hình tiếp diễn. Sự xuất hiện của một mô hình đảo chiều trên biểu đồ có nghĩa là một sự biến đổi về xu hướng.
Dưới đây là một số mô hình giá kinh điển:
Mô hình Double top
Mô hình Double top cũng đã được xuất hiện vào cuối xu hướng tăng giá. Nó là một trong các mô hình đơn giản nhất. Mô hình bao gồm hai đỉnh liền nhau có chiều cao tương đương (hoặc gần bằng) với một đáy trung bình giữa chúng. Đường viền ngực được kẻ theo chiều ngang giữa những vị trí thấp nhất của đáy.
Mô hình Double bottom
Mô hình Double bottom là sự kết hợp hoàn hảo của mô hình Head and Shoulders. Nó xuất hiện ở cuối xu hướng giảm và cho thấy sự đảo chiều tăng.
Các mô hình giống với 3 đỉnh/3 đáy được gọi là Triple top/bottom. Giao dịch giống hệt nhau.
Mô hình Đầu và vai – Head and Shoulders
Mô hình Head-and-Shoulders thông thường được thấy vào cuối xu hướng tăng. Trong khi xu hướng tăng được thể hiện tại giai đoạn giữa giá tăng đến đỉnh và xuống đáy thì mô hình Head – and-shoulders cho ra xu hướng giảm dần.
Mô hình bao gồm một đầu (đỉnh thứ hai và là đỉnh cao nhất) và hai vai (đỉnh thấp hơn) và một đường vòng cổ neckline (đường nối liền điểm thấp nhất hai đáy của hai vai và biểu tượng cho một mức giá). Đường neckline có thể ngang hay là lên/xuống. Tín hiệu đáng tin tưởng hơn khi độ dốc có thể xuống chứ không phải lên.
Mô hình chỉ được khẳng định khi giá phá vỡ dưới đường neckline sau khi hoàn thành vai thứ hai. Một khi điều đó diễn ra, cặp tiền tệ sẽ bắt đầu xu hướng giảm giá. Vì vậy, lệnh bán được thực hiện dưới đường neckline. Để có được những mục tiêu đo lường khoảng cách từ điểm cao nhất của giá trên đường neckline. Khoảng cách cổ xấp xỉ với giá sẽ dịch chuyển như thế nào sau khi nó phá vỡ đường neckline.
Lưu ý rằng giá cả sẽ quay ngược về đường neckline sau khi phá vỡ ban đầu (một hành động “lùi lại”). Trong tình huống tương tự, đường vòng cổ, thường là một hỗ trợ, hoạt động như một kháng cự.
Đầu và vai nghịch đảo – Inverse Head and Shoulders
Mô hình Rectangle
Mô hình Rectangle mô tả một mô hình giá cả cung và cầu tương đối đều ổn định suốt một khoảng thời gian dài. Cặp tiền tệ di chuyển trên phạm vi tương đối hẹp và tìm hỗ trợ tại đáy hình chữ nhật, đạt điểm kháng cự tại đỉnh hình chữ nhật. Giá sau cùng sẽ vượt lên giao dịch đi ngang như vậy. Điểm phá vỡ nhiều khả năng sẽ hướng đi lên, nếu xu hướng trước là tăng, và hướng xuống, nếu xu hướng trước lại là giảm. Tuy nhiên, Rectangle sẽ trở thành mô hình đảo chiều.
Mô hình Flag và Pennant
Những mô hình như vậy được xuất hiện khi có sự biến động giá mạnh mẽ sau giai đoạn sát nhập. Mô hình Flag bao gồm 2 đường xu hướng song song (kháng cự và hỗ trợ) có độ nghiêng so với xu hướng trước đó. Mô hình Pennant bao gồm 2 hai đường xu hướng hội tụ bắt đầu mở rộng và hội tụ vẫn là một hình tam giác đối xứng tương đối ngắn hạn.
Luôn luôn giao dịch trong mô hình Flag và Pennant theo hướng của xu hướng trước bằng cách đặt lệnh trên đường kháng cự (đối với xu hướng tăng) hay đường hỗ trợ (đối với xu hướng giảm).
Các công cụ chỉ báo kỹ thuật
Tuỳ thuộc theo loại công cụ và mục đích sử dụng của nó mà ta có những công cụ chỉ báo kỹ thuật khác nhau và công thức có thể khác nhau. Sử dụng mỗi chỉ số một nhà giao dịch xác định hướng, những nơi nên mua và bán, khối lượng giao dịch, xác định sự đảo chiều, ….
Tuy nhiên sẽ có quá nhiều công cụ chỉ báo hiện nay và việc chúng ta sử dụng sao để đáp ứng với mục đích sử dụng của mình mà giao dịch vẫn hiệu quả là vấn đề không hề đơn giản một chút nào.
Chúng ta nên xác định mục đích của sử dụng công cụ, bởi vì từng loại công cụ có một số chức năng riêng biệt. Tuy nhiên, một mục đích quan trọng nhất của công cụ là dùng để nắm bắt những xu thế của thị trường, có thể dự đoán được việc mua – bán làm sao cho thật sự hiệu quả.
Các công cụ chỉ báo phổ biến như: Moving Average, Bollinger Bands, hay RSI, MACD, …
Các chỉ số xu hướng được dùng nhằm dự đoán xu hướng của một khoảng thời gian cụ thể. Hầu hết các chỉ báo xu hướng được thể hiện trong cùng một cửa sổ với đồ thị giá. Đường trung bình được cho là chỉ báo xu hướng thông dụng nhất.
Nếu là chỉ báo thuộc volume giao dịch thì chúng giúp phân biệt vùng quá mua và bán vượt ngưỡng và phỏng đoán hướng tăng trong giai đoạn tiếp theo của giá. Các chỉ số này được thể hiện trong một cửa sổ riêng biệt dưới biểu đồ. Các chỉ báo dạng này phổ biến nhất là Stochastic, RSI và MACD.
Kết luận
Sử dụng phân tích kỹ thuật cho phép các nhà giao dịch quan sát biến động giá và dự đoán xu hướng của thị trường một cách tương đối chính xác. Có rất nhiều công cụ chỉ báo phân tích kỹ thuật và các mô hình giá. Hy vọng bài viết trên sẽ giúp ích cho các bạn trong quá trình đầu tư. Chúc các bạn giao dịch thành công!
